七、结语

英国作为老牌金融强国，在全球金融业中的地位毋庸置疑。尽管当前面临“脱欧”以及一些地缘政治因素的持续影响，英国仍被认为是西欧地区财富管理行业最有吸引力的增长引擎之一。

相对新兴市场而言，英国财富管理行业的成熟度较高，从监管环境来看有较为清晰的监管框架，有明确的机构准入规则和管制规定，有从业人员的资格管理体系、运营流程和风险控制体系，有适当的销售法规，有成熟的投资者教育体系。特别是在监管创新领域，英国的监管可以将创新发展需求和消费者权益保护进行有效结合，并取得积极的成果。

值得一提的是，在应对一系列金融危机的过程中，英国独创的“双峰监管”架构与沙盒监管的创新举措，进一步提高了英国在全球金融市场的影响力。

具体到财富管理行业，无论是监管体系、行业自律机制，还是对理财顾问、第三方分销组织，英国都建立了监管框架体系，以投资者权益保护为根本宗旨，进而推动市场的健康发展。

本章作者简介

刘技学先生：中理职联行业研究小组研究员，复旦大学-香港大学IMBA，现任上海融义投资咨询有限公司战略总监。15年金融行业服务经历，目前专注于财富管理行业战略管理、高净值客户规划服务，持有AFPTM（金融理财师）资格、商务策划师、中国首批碳排放交易员。具有系统的商务策划思维，在行业研究、市场管理、战略研究、公司治理结构方面有丰富的管理实践经验。曾参与JA国际组织提供的理财教育服务工作，曾深度参与国家三项标准的制定过程，《中国理财师职业生态·2018》副主编。

[1] IFA是指理财师以合伙制形式成立的独立的第三方理财机构，自身不提供任何投资产品，而是凭借良好的专业技能为客户提供专业的理财建议服务。

[2] 这里指当一些规模极大或在产业中具有关键性重要地位的企业濒临破产之时，政府为了避免这样的企业倒闭之后所引发的巨大连锁反应所造成社会整体更严重的后果，甚至不惜动用政府资金帮助他们渡过难关。

[3] 金融政策委员会有权为限制或降低金融市场的系统风险进行识别、监督和采取行动，能够指导其他监督部门并且要求他们履行其监管职能，从而保障宏观审慎措施的实施。

[4] 以“判断导向”的监管方法、“有效、适度、可持续增长”的原则，对存款接受机构、保险机构、指定由审慎监管局监管的可能导致金融系统稳定性发生重大风险的投资公司实施微观审慎监管，鼓励其稳健经营，以增强金融体系的稳定性。同时，审慎监管局还为金融政策委员会的宏观审慎评估提供其所监管金融机构的相关信息，以便金融政策委员会的宏观审慎评估更加科学合理。

[5] 检察官负责财务报告为不实报告及市场操纵等犯罪行为起诉，商工部负责内幕交易起诉。